Serenity：光子技术仍早期，Nebius持续走强

“白毛股神”Serenity表示，其较早提出的新型云计算（Neoclouds）、光子技术（Photonics）与存储（Memory）三大投资主题正在逐步在市场中兑现，并从AAOI、EWY到NBIS等资产走势中得到验证，部分标的已创历史新高。

据Odaily星球日报报道，Serenity称IREN受持续约60亿美元ATM增发压力影响表现相对滞涨，而Nebius持续走强，呈现分化；其认为市场核心在于提前判断主线主题并在正确赛道集中配置，但即使选对软件方向，收益也可能因结构性行情差异而不及预期。

Serenity还称光子技术仍处于早期阶段但长期空间较大；Nebius有潜力发展为“云计算版AWS”，美光（MU）、SK海力士与三星电子或在结构性内存需求驱动下具备产业级重估潜力。